A műsor az amerikai gazdaság lendületes növekedésével indul: a második negyedéves GDP a vártnál is erősebben, 3,8%-kal bővült, ami az elmúlt két év legjobb eredménye. A beszélgetés részletesen bemutatja, milyen összetevők támogatták ezt az ugrást – például a fogyasztói kiadások kitartó ereje, valamint az import visszaesésének hatásai.
Napirendre kerülnek az amerikai részvénypiaci trendek is: bár a technológiai részvények a közelmúltban tartós rallyt produkáltak, most harmadik napja esnek, főként az AI szektor nehézségei és a Federal Reserve politika alakulása miatt. A szakértők azt vitatják, hogy ez csak egy egészséges korrekció, vagy mélyebb átrendeződést sejtet a piacokon.
Címlapra kerül a Trump-adminisztráció új országos kereskedelmi vizsgálata, amely a robotika, orvosi eszközök és ipari gépek importját veszi célba, sőt, további védővámok lehetőségét is felveti. Ez érintheti az importárakat, a kórházakat és az amerikai gyártást is. Az USA és az EU között némileg enyhült a helyzet, miután egyes vámokat csökkentettek, de az amerikai-kínai kereskedelmi konfliktus továbbra is kiélezett maradt, különösen a szójaexport és a technológiai cégek – például a TikTok – körüli egyeztetések miatt.
A vállalati szférából is izgalmas fejlemények érkeztek: a Starbucks radikális átalakítást jelentett be jelentős létszámleépítéssel és üzletzárásokkal, hogy jobban igazodjon az új piaci igényekhez. Kiemelték továbbá a CoreWeave és az OpenAI közötti milliárdos jelentőségű partnerséget, amely tovább pörgeti az AI fejlesztési versenyt, miközben a CarMax váratlan forgalomvisszaeséssel küzd a vámok miatti kereslet-áthúzódás következtében.
A stúdióbeszélgetések során elemzik a befektetési stratégiák átalakulását is. Felmerül a „barbell” stratégia: egyensúlyozás az AI-vezérelt növekedési részvények és a stabil, osztalékfizető vállalatok között. Végül szóba kerülnek az amerikai és nemzetközi piacok közötti rotációs trendek, kockázatok és hozamperspektívák egyaránt, mindezt a folyamatos makrogazdasági és politikai bizonytalanság tükrében.
